2025年12月1日デイトレ記録【+165,078円】日経-950円

日銀の利上げ示唆で、日経が下がったのかな？
利上げなんて織り込み済みなんかと思ってたのになぁ。
そんなに下げるの？
ちょっと不思議。

今日はLIBERAWAREとフジクラでデイトレ。あと下がり過ぎだと思って、フジクラ現引しちゃった。

注文150件、約定133件、利益金額合計198,481円、損失金額合計− 33,403円、実現損益合計+165,078円

今日はなんかフジクラだけ、めちゃくちゃ下がってたんですよね。
フジクラ：− 1605円(− 8.94%)
古河電工：− 328円(− 3.30%)
住友電工：+ 189円(+3.08%)

なんでフジクラだけこんなに下げてるの？
住友電工はプラスだと？
ソフトバンクグループも下げてはいますが− 290円(− 1.72%)なので、全然許容範囲。

フジクラ売られすぎじゃね？と思って、リバウンド狙いで書いました。
ただ、トレンドは崩れてきてるので、慎重にいかないとやね。

ってことで、いつものディープリサーチ↓ By パープレ

十分な情報が集められました。2025年12月1日の日本株式市場データを詳細にまとめます。

主要指数

日経平均株価

2025年12月1日の日経平均株価は、前営業日比950円63銭（1.89％）安の4万9303円28銭で5営業日ぶりに反落した。日銀総裁の12月利上げ示唆発言により、円高と金利上昇が日本株の重しとなった。reuters+4

日経平均は寄り付き後から買い先行でスタートしたが、午前中に植田和男日銀総裁の名古屋での講演内容が報じられたことで急速に売り優勢へと転じた。前場は前営業日比846円60銭安の4万9407円31銭で終了。後場でも売りが優勢となり、一時は1000円を超える下げ幅を記録した場面があった。日中の値幅は1150円余りに達した。nikkeiyosoku+3

TOPIX

東証株価指数（TOPIX）は、前営業日比36ポイント12銭（1.07％）安の3,342ポイント32で取引を終えた。午前中は1.01％下落の3,344ポイント48で前場を終えた。reuters+3

東証プライム指数

東証プライムの指数は1.18％下落し、1,719ポイント10となった。売買代金は5,385億8,800万円に達した。reuters

売買代金と出来高

東証プライム市場の前場の売買代金は2兆7,343億1,900万円に達した。reuters

値上がり・値下がり銘柄数

東証プライム市場の値上がり銘柄数は約816銘柄、値下がり銘柄数は約810銘柄と、値上がり・値下がりがほぼ拮抗した。kabutan

下落要因

日銀総裁による12月利上げ示唆

日銀の植田和男総裁は、12月1日に名古屋市で講演し、12月18日・19日に開催される金融政策決定会合で「利上げの是非について適切に判断したい」と述べた。この発言により、市場は12月の利上げを織り込む動きとなった。news.yahoo+4

この発言は、金融政策を巡る高市政権との調整が進んだことを踏まえ、金融市場に対して12月の金融政策決定会合での利上げを織り込ませるための「地均し」である可能性が考えられた。news.yahoo

円高と金利上昇

利上げ期待により、円が買われるドル円相場の円高圧力が強まった。また、金利上昇が株式市場の逆風となった。reuters

業種別の動き

上昇した業種

東証33業種のうち、値上がりは12業種、値下がりは21業種となった。上昇率の大きかった業種は以下の通りだった：kabutan

倉庫・運輸：+1.95％（最上昇率）。三井倉庫ホールディングス、三菱倉庫、安田倉庫が買われた
ゴム製品：+1.58％。住友理工、浜ゴム、フコク
電気・ガス：+1.09％。東北電力、関西電力、北海道電力
海運業：+0.88％。ユナイテッド海運、川崎汽船、日本郵船
水産・農林業：+0.83％。マルハニチロ、ニッスイ、極洋
金属製品：+0.64％
医薬品：+0.53％。富士製薬工業、参天薬業、ゼリア新薬工業
証券・商品先物：+0.30％。ジャフコグループ、マネックスグループ
小売業：+0.14％
その他金融業：+0.11％
銀行業：+0.04％
ガラス・土石製品：+0.02％

下落した業種

下落率の大きかった業種は以下の通りだった：kabutan

機械：-1.60％（最下落率）。鶴見製作所、ワイエイシイ
精密機器：-1.27％。トプコン、メニコン、ニコン
化学：-1.12％。資生堂、日本ペイント・ホールディングス
鉱業：-0.97％。K&Oエナジー、INPEX 、石油資源開発
保険業：-0.84％。T&D保険グループ、かんぽ生命保険、アニコムホールディングス
建設業：-0.75％。大成建設、日本国土開発、日揮ホールディングス
サービス業：-0.58％
陸運業：-0.52％。AZ丸和ホールディングス、南海電気鉄道、京急電鉄
パルプ・紙：-0.49％。王子ホールディングス
情報・通信業：-0.48％
電気機器：-0.45％

主要銘柄の動き

指数寄与度トップの下落銘柄

利上げ観測による金利上昇が影響し、特に以下の銘柄が売られた：news.yahoo+1

ソフトバンクグループ ：マイナス寄与度が大きく、グーグルの新型生成AI「Gemini 3」発表による競争懸念も加わったreuters
トヨタ自動車 ：利上げ観測で為替ドル高が進むと見込まれたため、輸出車メーカーが売られた
ホンダ ：同様に輸出関連銘柄として売却圧力reuters

上昇した銘柄

相対的に買われた銘柄は以下の通りだった：nikkei+1

注目ランキングでは以下のような銘柄が上位に挙がった：nikkei

三菱UFJフィナンシャル・グループ ：銀行株が利上げ期待で買われたnikkei
三井住友フィナンシャルグループ ：同様に利上げの恩恵を受けるnikkei
みずほフィナンシャルグループ ：金融機関の利上げメリットnikkei
フジクラ ：値上がり銘柄として買われたnikkei
**トヨタ自動車 **：注目度高いnikkei
ソニーグループ ：依然注目度が高いnikkei
ゆうちょ銀行 ：金融セクターの買いnikkei

テクニカル分析

急速な利上げ観測の織り込み

植田総裁の発言により、市場は急速に12月の利上げを織り込んだ。これにより、現物株の売却が活発化し、一時は1000円を超える下げ幅を記録した。yomiuri+2

日中の値幅が大きい

日中の値幅が1150円余りに達するなど、市場参加者の間で大きな動揺があった。nikkeiyosoku

業種別の分散性

値上がり・値下がり銘柄がほぼ同数となり、相場に一定の分散性が見られた。利上げで得する金融機関や利益が増加する業種が買われる一方、輸出関連や成長株が売られるという明確な分化が生じた。kabutan

月初始値からの下落

12月始値の50,318円59銭から、1日終値49,303円28銭へと1.89％の下落で月を迎えることになった。kabutore+1

By Grok↓

主要指数の概要

日経平均株価 (Nikkei 225): 終値は49,303.28円で、前日比950.63円安 (1.89%下落)。研究によると、日銀の利上げ観測が強まったことが主な下落要因で、利益確定売りも広がったようです。
TOPIX: 終値は3,344.48ポイントで、前日比33.96ポイント安 (1.01%下落)。市場全体では値下がり優勢だったが、銀行セクターの堅調さが全体の下落幅を抑えた可能性があります。
主な市場要因: 日銀植田総裁の発言が利上げを連想させ、長期金利の上昇と円高が輸出株やハイテク株を圧迫。米利下げ期待の再燃は一部支えとなったが、全体として反動安の様相を呈した。
取引量: 全体の売買代金は約5兆円規模で活発だったものの、薄商いの兆しも見られた。

市場の全体像

日本の株式市場は、11月の堅調推移からの反落でスタート。日経平均は5万円台を割り込み、TOPIXも下落したが、内需関連セクターの底堅さが目立った。日中関係の緊張やグローバルな地政学リスクが潜在的な圧力となっているが、短期的な調整として見る向きもある。

要因の分析

日銀の金融政策見通しが市場を揺るがせ、植田総裁の講演で利上げ観測が高まった。これにより銀行株は上昇したが、ハイテクや輸出セクターは売りが優勢。配当再投資需要（約8.8兆円規模）が下支え要因となったものの、海外投資家の動向が鍵を握る。

今後の見込み

短期的に日銀の政策決定会合（12月18-19日）を控え、ボラティリティが高まる可能性。米FOMCの利下げ期待が継続すれば回復余地があるが、利上げ観測の強まりが上値を抑えるリスクも指摘されている。

2025年12月1日の東京株式市場は、11月末の堅調相場からの反動で反落し、日経平均株価が5営業日ぶりに下落する展開となりました。これは、日銀植田総裁の発言が利上げ観測を強め、利益確定売りが広がったことが主因です。一方で、TOPIXは比較的底堅く、内需セクターを中心に買いが観測されました。以下では、主要指数のパフォーマンス、セクター別動向、個別銘柄のハイライト、市場背景を詳細にまとめます。データは日本経済新聞、SBI証券、Trading Economicsなどの報告に基づいています。

主要指数のパフォーマンス

Nikkei 225

日次データ

日経平均株価は5営業日ぶりに反落し、終値は前日比950.63円（1.89%）安の49,303.28円となりました。始値は50,318.59円、高値は50,366.74円、安値は49,215.96円を記録し、セッション中に約1,150円の変動幅を示しました。売買高は約20億株、売買代金は約5兆円と活発な取引を反映していますが、11月末の急上昇に対する調整色が強かったです。この下落は主にハイテク株の売り圧力が要因で、前週の1600円超の上昇分を一部吐き出す形となりました。

構成銘柄のハイライト

日経平均の構成銘柄では、銀行株が上昇を主導しましたが、ハイテクや輸出関連が下落しました。以下は主なトップゲイナーとルーザーのテーブルです（変動率ベース、X投稿や市場レポートに基づく推定値）。

銘柄	終値 (円)	変化額 (円)	変化率 (%)
三菱UFJフィナンシャル・グループ	–	+39.50	+1.63
三井住友フィナンシャルグループ	–	+438.00	+1.55
みずほフィナンシャルグループ	–	+	+ (銀行セクター堅調)

銘柄	終値 (円)	変化額 (円)	変化率 (%)
ソフトバンクグループ	–	–	– (ハイテク売られ)
アドバンテスト	–	–	– (半導体関連調整)
東京エレクトロン	–	–	– (輸出株逆風)

これらの動きは、利上げ観測による銀行セクターの強さと、円高進行によるハイテクセクターの弱さを反映しています。具体的には、三菱UFJや三井住友が指数の上押し要因となりましたが、全体の下落を防げませんでした。

TOPIX

日次データ

TOPIX指数は反落し、終値は前日比33.96ポイント（1.01%）安の3,344.48ポイントとなりました。始値は3,380.02ポイント、高値と安値の詳細は限定的ですが、市場全体の調整を反映しています。この指数は日経平均より広範な銘柄をカバーするため、内需関連の底堅さが下落幅を抑えました。東証プライム市場指数も同様の傾向を示し、1.0%前後の下落でした。

セクター別の考察

東証33業種のうち多数が下落しましたが、銀行業や保険業が上昇しました。以下は主なセクターの変化率と要因のテーブルです（市場レポートに基づく推定値）。

セクター	変化率 (%)	主な要因
銀行業	+1.0〜1.5	日銀利上げ観測の恩恵、植田総裁発言波及
保険業	+0.5〜1.0	金融セクター全体の堅調
非鉄金属	-2.0〜-3.0	グローバル需要弱含み、円高影響
電気機器 (ハイテク)	-2.0〜-3.0	利益確定売り、利上げ観測による圧力
海運業	-1.5〜-2.5	輸出関連の逆風

内需セクターの強さがTOPIXの下落を緩和した一方、ハイテクセクターはグローバルな調整圧力を受けました。

市場の背景と要因

グローバル影響

前週末の米国市場が感謝祭明けで小動きだったため、材料難となり、アジア市場全体も下落基調となりました。米FOMC（12月9-10日）の利下げ期待が再燃し、一部支えとなったが、日米金利差の縮小観測が円高を招き、輸出株に逆風。日中関係の緊張が海外投資家の慎重姿勢を誘いました。

国内経済要因

国内では日銀植田総裁の講演が利上げを連想させ、10年物国債利回りが1.875%に上昇。円相場が円高傾向を示したため、ハイテク株の売りが加速しました。一方、2026年3月期の中間配当再投資需要（8.8兆円規模）が下支え要因となり、海外投資家の買い越し（7,301億円）が継続。政府の21.3兆円経済対策も景気安心感を与えましたが、利上げ観測が優位でした。

取引量とその他の指標

東証プライムの売買代金は約5兆円と高水準で、投資家の活発な回転売買を示します。値上がり/値下がり比率は約2:8と売り優勢でした。他の指数として、JPXプライム150指数も1.0%前後の下落を示し、日経平均のハイテク偏重が際立ちました。日経VIは27.61と落ち着きを取り戻しつつある。

今後の展望

市場は日銀の金融政策決定会合（12月18-19日）と米FOMCに左右されやすい状況です。利下げ観測が持続すればハイテク株の回復が期待されますが、日銀の利上げや円高がボラティリティを増大させる可能性があります。アナリストは、予想レンジを48,500円-51,500円とし、セクターローテーション（ハイテクから金融へ）を推奨。全体として、この日の動きは政策観測主導の調整例ですが、配当再投資の継続がポジティブな側面を示しました。

Key Citations: